e-Moneyとは

銀行口座間での送金に代わる、プライベートで速く、しかも安価な手段をお探しなら、e-Moneyがその答えです。

e-Moneyとは電子マネーのことです。台帳上に保管された金銭的価値であり、さまざまな目的の即時決済に手軽に利用できます。

ビットコインのような暗号資産と混同してはなりません。e-Moneyの台帳はその性質上、分散型ではなく、銀行口座を必要とせずに法定通貨を移転するための、あくまで手軽な手段です。e-Moneyはむしろプライベートなプリペイド口座として機能し、ウォレット内の法定通貨残高を送金・利用・払い戻しする際に、従来型の銀行口座を必要としません。

e-Walletの提供事業者は、既存の銀行インフラの上に位置し、利用者にリアルタイムの決済サービスを提供していると言えるでしょう。

本記事では、e-Moneyにまつわる主な疑問にお答えするとともに、e-Moneyおよびその発行者が、従来の銀行業界が提供するサービスに対して持つ利点のいくつかを取り上げます。

e-Moneyは誰が発行するのか

まず初めに押さえておきたいのは、e-Moneyの提供事業者は銀行口座ではないという点です。これらは独自の銀行代替手段であり、別個のライセンスのもとで金銭を保有し、法定通貨の取引を仲介することが認められています。

e-Moneyのウォレットへの入金には、さまざまな方法（例：クレジットカード、デビットカード、銀行口座、PayPalの保管残高など）が利用できます。ただし、これらは銀行商品や投資商品とはみなされないため、残高に対して利息は付きません。

最も普及しているe-Money発行者：PayPal

e-Moneyの発行者といえば、最もよく知られた例はPayPalでしょう。あなたもこれまでの人生で、何らかの形で利用したことがあるはずの企業です。

PayPalは主に少額決済に注力しており、確立されたさまざまな決済手段を一つのアカウントに集約することで、加盟店にとって有用な選択肢を提供しています。

PayPalの人気が爆発的に高まった機能の一つが、（現在の親会社であるeBayに見られるような）たまにしか販売を行わない出品者が、通常なら自分で用意しなければならないインフラを整えることなく、カード決済をシームレスに受け付けられるようにした点です。

ご覧のとおり、PayPalは加盟店が簡単に導入・運用できるシンプルな電子決済システムを提供しており、企業としては主に入金・出金・送金にかかる各種手数料によって収益を上げています。

もちろん、これらの手数料はそのアカウントの使われ方によって幅がありますが、銀行が課す一部の国際送金手数料に比べればはるかに安価です。

なぜe-Moneyを使うのか

少額の取引や国境を越えた決済においては、銀行を利用するよりもe-Moneyを使うほうが、多くの場合より安価で便利な選択肢となります。

さらに、特に複数通貨が絡む国際取引を考えると、e-Moneyによる送金は銀行振込よりも速いことが少なくありません。

このため、e-Moneyはシェアリングエコノミーに最適です。つまり、ギグワーカー、フリーランサー、アフィリエイトマーケター、個人間（P2P）マーケットプレイスなどに向いています。

e-Moneyを選ぶ理由として、買い手・売り手の双方にとっての主な特長を以下に挙げます。

• プライバシー – 取引相手が氏名や金融情報を見ることは決してありません。プライバシーはe-Money発行者自身によって保護されているからです。これは多くの場合、ユーザー名やメールアドレスによる仕組みを通じて行われます。e-Moneyは、銀行口座やクレジットカード、対面での現金のやり取りよりも、はるかに安全で匿名性の高い選択肢です。

• スピード – 従来の銀行システムを通じて送金すると、相手に届くまで何日もかかることがよくあります。主要なe-Money事業者に関して言えば、決してそのようなことはありません。取引の遅さは、国境を越えた決済や国際的な通貨換算が絡むと、さらに顕著になります。e-Moneyの決済は多くの場合リアルタイムで処理されます。

• コスト – e-Moneyは、従来の金融サービスに比べてはるかに安価な選択肢でもあります。地元の友人への送金やオンラインでの商品・サービスの購入に、手数料がまったくかからないことも少なくありません。e-Moneyの手数料は、主に取引量の多い売り手や大口の国際送金に焦点が当てられています。

• セキュリティ – 取引に規制されたe-Money発行者を利用すれば、買い手と売り手の双方に組み込まれた保護機能を備えた、安全なシステムを使っているという安心感が得られます。e-Money発行者のコスト構造には、万一の事態に備えた独自のリスク管理体制や保険の仕組みが含まれています。ですから、安心が確保されているのです。

e-Walletはオンライン銀行口座と同じものなのか

いいえ、e-Walletは従来の規制下にある銀行口座とは異なります。e-Walletの提供事業者は、従来の銀行インフラの上に位置する事業者だと考えてください。

e-Moneyを発行する企業は、手元にある資金を別の用途に転用することを許されていません。つまり、銀行のように利息を課したり、その資金を貸し出したり、投資に回したりすることはできません。

e-Walletはクレジットカードとも異なります。発行者は取引のどちら側とも直接的な関係を持たないため、当事者間で手数料を調整することもありません。

それでもなお、e-Walletは非常に安全で規制された選択肢ですが、提供するサービスにおいては、はるかに機動的で使いやすいものです。特に、中小の加盟店や個人の消費者にとってはそうです。

銀行口座を持たない人々へのサービス

e-Walletの台頭がもたらす、あまり語られることのない利点の一つは、現在従来の銀行サービスを利用できない人々に金融サービスを提供できる点です。

e-Walletの安価な商品群は、そうでなければ世界人口の膨大な層にとってまったく手の届かない、さまざまな金融サービスや選択肢への道を開きます。

さらに、こうしたe-Walletは、銀行口座を持っていても、一部の法域で求められる煩雑な規制上の手続きによって疎外感を抱く人々にとっても、より安価で使いやすい商品やサービスを提供しています。

世界各地でe-Moneyの規制はどのようになっているのか

e-Moneyは消費者に非常に安全で規制された選択肢を提供しますが、その規制のあり方は銀行業界とはまったく異なります。世界の主要な金融センターにおけるe-Money発行者の規制枠組みを要約すると、次のとおりです。

• シンガポール – シンガポール金融管理局（MAS）は、e-Money発行者を預金受け入れ機関ではなく、保管された価値の保有者とみなしています。シンガポールはフィンテックのハブとして広く認知されており、その指針は明確かつ開かれたもので、すでに花開きつつある域内の産業を後押ししています。

• 米国 – 米国のe-Money発行者は、銀行とはみなされないものの、地元の消費者を保護するためのAML/CTF（マネーロンダリング・テロ資金供与対策）の法令の対象となっています。

• 欧州 – 欧州連合（EU）では、e-Money発行者は預金受け入れ機関とはみなされないにもかかわらず、あたかも銀行であるかのように規制されています。

• オーストラリア – オーストラリア健全性規制機構（APRA）は、e-Money発行者を購入型決済手段（purchased payment facilities）の提供者とみなしています。その結果、厳格な資本・流動性その他の業務上の要件の対象となります。また、オーストラリアのe-Money発行者は、ASICが発行するAFSL（オーストラリア金融サービスライセンス）を保有することも義務付けられています。

e-Moneyについてのまとめ

ご覧のとおり、e-Moneyは金融サービス全体の中で独自の地位を占めています。その機動的な性質により、個人も加盟店も、本来なら利用できないようなサービスにアクセスできます。e-Moneyはほぼ常に、より安価で、より安全で、より速い選択肢です。これは、現在従来の銀行システムから排除されている世界中の膨大な人々の生活の質に対して、e-Moneyが果たす役割を改めて強調するまでもありません。金融システム全体におけるe-Moneyの存在感の高まりは、今後に向けて疑いなく確固たるものとなるでしょう。